Hvordan tenke som en finansiell rådgiver

Navn (og dato) dine mål

Feinstein sier: "Mange vet ikke hvor mye det vil ta å nå sine mål. Så begynn med å gjøre hver enkelt spesifikk og målbar - og legg ved en frist. For eksempel ‘Jeg vil kjøpe et hus i løpet av fem år.’ Fyll deretter ut feltene. Se på boligprisene i det ideelle området ditt, og jobb bakover fra forskuddsbetalingen. Dette gir deg et nummer - et beløp du må spare månedlig for å oppfylle din femårsplan. Hvis det månedlige besparelsesmålet ikke virker mulig, må du se på variablene. Trenger du virkelig et hus i den størrelsen? Er nabolaget kritisk? Og juster for virkeligheten. Det kan hende du må legge til et år og trekke fra et soverom. ”

Undersøk utgifter

“Jeg har kunder som sporer utgiftene deres i minst en uke før vårt første møte og deretter i tre uker etter. Folk hater dette. Men til slutt sier de at det å lære hvor pengene deres går er en stor lettelse. Du må virkelig se på atferden din for å endre den. For å gjøre sporingen din enklere, bruk et verktøy som Mint eller MoneyWiz. ”

Skreddersøm og målbesparelser

”De fleste av oss sparer for et par ting på en gang - pensjon, college, nødssituasjoner. Noen sparekontoer lar deg lage ‘målbøtter’, som gjør det lettere å automatisk sette penger til hver prioritering. Det er vanskelig å spare for nødsituasjoner fordi det er så vagt. Jeg har klienter til å tenke gjennom nødsituasjoner for å gjøre det mer konkret. Det åpenbare er tap av jobb. Hvor mye penger vil du trenge per måned for å føle deg komfortabel, og husk at nødutgifter ikke er det samme som vanlige utgifter? (Du vil for eksempel eliminere frills som å spise ute.) Regelen du kanskje har hørt om å sette av tre måneders lønn, er ikke nødvendigvis riktig for alle. "

Gjør en "Verdier" -øvelse

“Spør deg selv hva som virkelig betyr noe for deg. Å forstå hva du vil mest ut av livet, hjelper deg med å lage økonomiske mål du er motivert til å holde deg med - og følge med på hva som skal til for å nå dem. Vanligvis opplever folk at de bruker for mye på områder som ikke engang er viktige for dem. La oss si at du oppdager at du setter mest pris på reise og tid med venner. Det er dit pengene dine skal gå. Kanskje du betaler for bekvemmelighet (bestiller lunsj på jobb og spiser alene på pulten) når du ville være lykkeligere på lang sikt hvis du hadde med deg en bagelunsj og la pengene du sparte mot en tur med pals.”

Hev deg selv

“Bli for vane å spørre etter hva du vil. I stedet for å fortelle venner, 'Jeg bryr meg ikke hvor vi går til middag', tilbyr du en ide som gir økonomisk mening for deg. Folk bekymrer seg ofte, unødvendig, for at de blir sett på som halt for å ta smarte valg. Kom over det! Du kan øve selvsikkerhet på andre arenaer - på jobb og når du handler med kjøpmenn. Jeg ble sjokkert over en pris tørrrenseren ga meg og fortalte ham det. Han avviklet og ga meg en avtale. Det er god praksis! ”

Tilpass din tilnærming til gjeld

Spørsmålet om å prioritere sparing eller nedbetaling av gjeld er individuelt. Det er selvfølgelig fornuftig å drepe gjeld med høy rente så snart som mulig. Men for noen mennesker hjelper det å bygge fart på å fjerne de minste gjeldene først. Og det er en emosjonell komponent i visse gjeld. Jeg hadde en klient som var fast bestemt på å betale foreldrene sine før jeg hadde noen annen gjeld. Belønne i alle fall suksessene dine. Noen av klientene mine kaster ‘gjeldfrie’ partier. Noen holder diagrammer og krysser av for gjeld når de betaler dem. ”Du kan finne det lettere å nå mål når du får menneskene nær deg involvert. Hvis du og en venn takler gjeld og deler mål og prestasjoner, kan det være som å ha en treningspartner for å holde deg motivert og ansvarlig. ”
For mer fra Ashley Feinstein, besøk knowingyourworth.com.