Hvorfor du bør refinansiere nå for å unngå refinansieringsgebyr for uønskede markeder

Hvis du lurer på når (eller til og med om) du bør refinansiere pantelånet ditt, er det en rekke ting du har bør vurdere, inkludert en ny faktor: den nye ugunstige markedsrefinansieringsavgiften fra Federal Housing Finance Byrå.

Federal Housing Finance Agency (FHFA) regulerer Fannie Mae, Freddie Mac og 11 Federal Home Loan Banker, som til sammen gir mer enn $ 6,6 billioner til amerikanske boliglånsmarkeder og finansielle institusjoner. Fannie Mae og Freddie Mac kjøper omtrent 70 prosent av alle boliglån fra långivere, så eventuelle endringer i hvordan disse statlige sponsede virksomhetene (GSE) fungerer, vil påvirke flertallet av pantelånere.

I august kunngjorde FHFA det ugunstige markedsrefinansieringsgebyret, som vil legge 0,5 prosent til det totale lånebeløpet for alle refinansieringer, iht. Forbes. Denne avgiften ble satt i kraft 1. september 2020, men i slutten av august ble implementeringsdatoen flyttet til 1. desember 2020, ifølge en frigjøring fra FHFA.

Hva betyr denne avgiften for folk som ønsker å refinansiere pantelånet? I hovedsak gjør det refinansiering dyrere.

Å legge til 0,5 prosent av det totale lånebeløpet kan legge til hundrevis eller tusenvis av dollar til refinansieringskostnadene, som allerede inkluderer sluttkostnader og andre avgifter. Hvis du har et pantelån på $ 300 000, har du betalt $ 100 000 og vil refinansiere den gjenværende saldoen på $ 200 000 til en lavere rente med en utlåner som selger til Fannie Mae eller Freddie Mac, må du betale en avgift på $ 1.000 på toppen av andre sluttkostnader og avgifter.

I SLEKT: Hva skjer med pantelån akkurat nå? Her er hva du bør vite om boliglånet ditt under Coronavirus

Å refinansiere boliglånet ditt når rentene er lave - for øyeblikket er rentene nesten rekordhøye med den økonomiske krisen forårsaket av coronaviruspandemien - kan sette deg på veien til å finne ut av hvordan du betaler av pantelånet ditt tidlig ved å forkorte lengden på lånet ditt eller hjelpe deg med å spare penger ved å senke de månedlige betalingene. Når du refinansierer pantelånet ditt, tar du i hovedsak et nytt lån - ideelt sett med lavere rente - for å tilbakebetale den utestående saldoen på det opprinnelige pantet. Lånebetalingen går deretter mot det nye lånet.

Nøkkelen til smart refinansiering er å sørge for at den nye månedlige betalingen din - eller beløpet du vil spare på renter ved å forkorte lånets lengde - er nok til å balansere kostnadene ved refinansiering. Nå, med den nye FHFA ugunstige markedsrefinansieringsavgiften, må du gjøre litt ekstra beregning for å sikre at refinansiering er den riktige avgjørelsen for deg.

Hvis du har bestemt at det nå er riktig tid for deg å refinansiere for å dra nytte av lavere rentene, start prosessen nå, i god tid før den ugunstige markedsrefinansieringsavgiften starter 1. desember; på den måten kan du unngå å betale en ekstra mengde kontanter for refinansieringen. Hvis du av en eller annen grunn ikke kan refinansiere før 1. desember, er det en rekke unntak fra den nye avgiften.

Først hvis du har en lånesaldo på under $ 125 000 for refinansiering - enten fordi du har betalt ned balansere til under beløpet, eller fordi pantelånet ditt var rundt det beløpet til å begynne med - du er fritatt for det avgiften. FHFA sier at nesten halvparten av de som har lånesaldoer under dette punktet, er låntakere med lavere inntekt, så dette unntaket er utformet for å holde refinansiering tilgjengelig. Det ugunstige markedsrefinansieringsgebyret vil heller ikke bli brukt på HomeReady og HomePossible-lån, som er statsstøttede lån designet for å hjelpe lån med lav inntekt.

I SLEKT: 5 ting hver aspirerende boligkjøper bør finne ut før de søker om pantelån

Dette nye FHFA-refinansieringsgebyret er designet for å hjelpe Fannie Mae og Freddie Mac med å komme seg fra COVID-19-tap, som forventes å være rundt 6 milliarder dollar. Med mange mennesker som fortsatt opplever permitteringer eller furloughs eller inntektstap, og arbeidsledigheten fortsatt er veldig høy, er det en utfordrende tid å innføre en ny avgift. Med mindre din økonomiske situasjon er veldig sikker eller du mistenker sterkt at boliglånsrentene vil falle enda lenger, nå før 1. desember startdatoen for denne nye avgiften - er tiden for å refinansiere hvis du allerede vurderte å gå gjennom prosess.